Calculadora de juros compostos

Os juros simples calculam um retorno a cada período apenas sobre o capital original, então uma soma fixa cresce pela mesma quantia absoluta todo ano — um crescimento estável e linear. Os juros compostos em vez disso calculam o retorno de cada período sobre o saldo atual completo, que já inclui todo dólar de juros ganho em todo período anterior, então a base sobre a qual o retorno é calculado continua crescendo junto com o próprio saldo. Em um horizonte curto a diferença entre os dois é modesta; estendida a dez, vinte ou trinta anos, a diferença se torna o fator dominante da cifra final em vez de um ajuste menor a ela — uma grande fração do total final de uma projeção composta genuinamente de longo prazo é retorno sobre retorno que um cálculo de juros simples nunca geraria de jeito nenhum.

É intuitivo assumir que capitalizar mais frequentemente — diariamente em vez de anualmente — acelera significativamente o crescimento, mas o efeito real é pequeno: passar de capitalização anual para mensal a uma taxa nominal de 7% adiciona aproximadamente 0.23 pontos percentuais à taxa anual efetiva, e passar de mensal para diária adiciona apenas mais 0.01 pontos sobre isso. O benefício marginal diminui rapidamente à medida que os períodos de capitalização encurtam, porque cada período adicional está capitalizando sobre uma porção cada vez menor de juros. O que realmente impulsiona o resultado final de uma projeção é esmagadoramente o valor da contribuição e o número de anos investidos, não a frequência de capitalização específica selecionada — que importa principalmente para corresponder corretamente a como uma conta ou produto de investimento específico realmente capitaliza, não como uma alavanca para aumentar significativamente os retornos.

Uma contribuição feita bem no início de um período de capitalização ganha um período completo de crescimento sobre esse depósito específico antes que a próxima contribuição chegue, enquanto a mesma quantia depositada no fim do mesmo período não ganha nenhum crescimento de jeito nenhum até que o próximo período comece. Em um punhado de contribuições essa diferença de tempo é insignificante; acumulada através de centenas de contribuições durante um horizonte de poupança de várias décadas, contribuir consistentemente no início de cada período em vez de no fim produz uma diferença real e não trivial no total final — puramente por cada contribuição obter um período adicional de crescimento aplicado antes que a próxima seja adicionada.

O número que esta calculadora produz assume uma taxa de retorno única e constante aplicada uniformemente ao longo de todo o horizonte de tempo, que é uma simplificação útil para entender como a capitalização funciona mas não é como os mercados reais se comportam — os retornos reais variam consideravelmente ano a ano, alguns anos negativos, com a média de longo prazo emergindo apenas em um horizonte longo o suficiente e nunca como uma linha suave e constante. O resultado também é uma cifra nominal, o que significa que não foi ajustado pela inflação que corrói o poder de compra durante o mesmo período, nem por nenhuma taxa de investimento ou imposto que reduziria a quantia realmente obtida. Tratar a saída como uma estimativa de planejamento aproximada, de ordem de magnitude, em vez de um resultado garantido, é a forma apropriada de usá-la.